Os fundos mútuos de dividendos são fundos mútuos que investem em ações que pagam dividendos. Se você investir nesses fundos, poderá reinvestir os dividendos em mais ações ou usar o dinheiro como fonte de renda.
Saiba mais sobre os prós e contras desse tipo de fundo mútuo e conheça outras opções de investimento.
Definição e Exemplo de Fundos Mútuos de Dividendos
Os fundos mútuos de dividendos detêm ações de empresas de capital aberto que pagam dividendos regulares em dinheiro , geralmente a cada trimestre fiscal .
Se você possui ações de empresas que pagam dividendos por meio de um fundo mútuo, os dividendos serão pagos ao fundo. O fundo repassará esse dinheiro para seus investidores.
Os fundos mútuos de dividendos tendem a possuir ações de empresas estabelecidas. Eles geralmente têm uma longa história de pagamento de dividendos. Essas ações são frequentemente chamadas de " ações blue-chip ".
Quando as empresas oferecem um dividendo sobre suas ações, elas o baseiam em uma porcentagem do custo de uma ação. Quanto mais ações você possuir, maior será o seu dividendo.
Como funcionam os fundos mútuos de dividendos?
Alguns fundos mútuos de dividendos se concentram em ações que pagam altos dividendos que representam uma grande porcentagem do preço de suas ações. Essa porcentagem é conhecida como "rendimento de dividendos ". Veja como você pode encontrá-lo. Primeiro, divida o pagamento anual pelo preço da ação e depois multiplique por 100.
Por exemplo, digamos que uma ação pague um dividendo de 60 centavos por ação a cada trimestre. Ela é negociada a US$ 42 por ação. Isso significa que seu pagamento anual de dividendos seria de US$ 2,40. Quando você divide esse valor por $ 42 e multiplica por 100, chega ao rendimento de dividendos: 5,71%.
Os nomes desses fundos podem incluir frases como "rendimento de dividendos" ou "alto dividendo".
No final de 2021, o dividend yield do Standard & Poor's 500 era de 1,30%. A média de longo prazo é de 1,87%.
Outros fundos mútuos de dividendos se concentram em ações que estão aumentando os valores de seus dividendos. Esses fundos podem incluir frases como "crescimento de dividendos" ou "valorização de dividendos" em seus nomes.
Um fundo mútuo de dividendos pode investir de acordo com um índice que rastreia empresas que têm altos rendimentos de dividendos ou aquelas que têm um histórico de aumentar seus dividendos. Por exemplo, o Vanguard High Dividend Yield Index Fund (Admiral Shares) procura imitar o retorno do FTSE High Dividend Yield Index.
Ao analisar os fundos de dividendos, avalie seus rendimentos com base em dois métodos:
O rendimento SEC de 30 dias reflete os dividendos pagos durante os 30 dias que terminaram no último dia do último mês; isto é depois de deduzir as despesas do fundo.
O rendimento de 12 meses (TTM) de um fundo mútuo refere-se à porcentagem de renda que o fundo retornou aos investidores durante os últimos 12 meses. No caso de um fundo mútuo de ações, a receita consiste em pagamentos de dividendos.
Alternativas aos fundos mútuos de dividendos
Os fundos negociados em bolsa (ETFs) são como fundos mútuos que são negociados como ações. Seus preços mudam frequentemente ao longo do dia de negociação, em contraste com os fundos mútuos. Os ETFs destinam-se a reproduzir o desempenho de um índice de ações. E, como os fundos mútuos de dividendos, alguns deles visam imitar um índice de ações conhecido por pagar dividendos altos ou crescentes. Por exemplo, o ETF iShares Core Dividend Growth procura igualar o desempenho do Morningstar US Dividend Growth Index.
Os fundos mútuos e ETFs que procuram imitar o desempenho de um índice tendem a ter taxas mais baixas do que os fundos que são gerenciados ativamente. Os gestores dos fundos escolhem seus investimentos por meio de um processo de triagem, o que contrasta com a compra passiva simplesmente porque estão no índice de referência.
Os planos de reinvestimento de dividendos (DRIPs) permitem que você compre mais ações usando seus dividendos. Você pode até comprar frações de uma ação. Algumas empresas permitem que você invista em suas ações diretamente sem usar um corretor, e muitos corretores on-line configurarão um DRIP para você gratuitamente.
Prós e contras dos fundos mútuos de dividendos
Ofereça um fluxo constante de renda
Tenha um desempenho melhor em um mercado em baixa
Tendem a ser ultrapassados em um mercado em alta
Tributado como renda ordinária
Prós explicados
Ofereça um fluxo constante de renda: Ao pagar aos investidores em intervalos regulares, os fundos mútuos de dividendos oferecem um fluxo constante de renda.
Tenha um melhor desempenho em um mercado em baixa: Quando ocorre um mercado em baixa, significa que a negociação está em baixa. Em um mercado em baixa, os fundos de dividendos tendem a se sair melhor do que os fundos mútuos que procuram ações com preços de ações em rápida ascensão ("ações de crescimento").
Contras explicados
Tendem a ser superados em um mercado em alta: em um mercado em alta, os fundos de dividendos provavelmente serão superados por fundos mútuos focados no crescimento.
Tributado como renda ordinária: dividendos ordinários são do tipo que você receberia por possuir ações de um fundo mútuo. Estes são tributados como rendimentos ordinários. Eles não são tributados na alíquota mais baixa de imposto sobre ganhos de capital de longo prazo . Por esse motivo, você pode querer investir em fundos mútuos de dividendos por meio de um plano de poupança para aposentadoria. Nesse caso, os investimentos crescem com impostos diferidos até que os saques comecem.
- Os fundos mútuos de dividendos são fundos mútuos que investem em ações que pagam dividendos.
- Você pode então reinvestir os dividendos em mais ações dos fundos ou usar o dinheiro como um fluxo de renda.
- Um plano DRIP permite reinvestir dividendos para comprar mais ações do mesmo.
- Você deve pagar impostos sobre os dividendos desses fundos como renda ordinária, na maioria dos casos, mesmo que os dividendos sejam reinvestidos.
